Como colo caracteres não ASCII no vim?

Meu emulador de terminal está configurado para codificação de caracteres Unicode e meu .vimrc contém a linha

set encoding=utf-8

mas quando tento colar a palavra "café" no vim, ela aparece como "café".

Posso criar um "é" no vim digitando Ctrl-vu seguido pelo ponto de código de 4 caracteres (00e9), mas eu gostaria de colá-lo.

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